بعد أن تعلمنا قراءة الشموع اليابانية كلغة للسوق، حان الوقت للانتقال إلى المستوى التالي: فهم “الجمل والعبارات” التي تشكلها هذه الشموع. هذه الجمل هي ما يعرف باسم النماذج الفنية الصعودية والهبوطية (Chart Patterns). إنها تشكيلات متكررة تظهر على الرسوم البيانية وتمنح المتداول المحترف رؤى قوية حول نفسية السوق واحتمالية حركته المستقبلية.
في هذا الدليل الشامل، سنتعمق في أشهر النماذج الفنية، ونفهم سيكولوجية كل منها، وكيفية التداول بناءً عليها بفعالية.
ما هي النماذج الفنية ولماذا هي مهمة؟
النماذج الفنية هي ببساطة بصمات مرئية للصراع الدائر بين المشترين (الثيران) والبائعين (الدببة). عندما يتكرر نمط معين عبر أصول وأطر زمنية مختلفة، فإنه يشير إلى أن سلوكًا بشريًا معينًا (مثل التردد، أو الجشع، أو الخوف) يتكرر أيضًا، مما يؤدي غالبًا إلى نتائج متشابهة
أهميتها تكمن في:
- تحديد نقاط الدخول والخروج المحتملة.
- وضع أهداف سعرية منطقية.
- فهم سيكولوجية السوق الحالية.
- إدارة المخاطر بشكل أفضل.
أولاً: النماذج الانعكاسية (Reversal Patterns)
هي تشكيلات تشير إلى أن الاتجاه الحالي (صاعدًا كان أم هابطًا) قد أوشك على الانتهاء، وأن انعكاسًا في السعر بات وشيكًا
1. نموذج الرأس والكتفين (Head and Shoulders) – انعكاسي هبوطي
- يتكون من ثلاث قمم، القمة الوسطى (الرأس) هي الأعلى، والقمم الجانبية (الكتفين) أقل ارتفاعًا وتقريبًا في نفس المستوى. “خط العنق” (Neckline) هو خط الدعم الذي يربط بين قيعان النموذج.
- السيكولوجية: يمثل محاولة فاشلة من المشترين لدفع السعر لأعلى بعد الوصول للقمة (الرأس). ضعف الكتف الأيمن يظهر أن قوة المشترين قد استُنفدت.
- كيفية التداول: يتم تأكيد النموذج عند كسر السعر لخط العنق هبوطًا. يمكن الدخول في صفقة بيع بعد الكسر، مع وضع وقف الخسارة فوق الكتف الأيمن.
2. نموذج الرأس والكتفين المقلوب (Inverse Head and Shoulders) – انعكاسي صعودي
- هو النسخة المعكوسة للنموذج السابق. يتكون من ثلاثة قيعان، القاع الأوسط (الرأس) هو الأدنى.
- السيكولوجية: يمثل محاولة فاشلة من البائعين لدفع السعر لأسفل. قوة الكتف الأيمن (الأعلى من الرأس) تظهر أن ضغط البيع بدأ يضعف.
- كيفية التداول: يتم تأكيد النموذج عند اختراق السعر لخط العنق صعودًا. يمكن الدخول في صفقة شراء بعد الاختراق.
3. نموذج القمة المزدوجة والقاع المزدوج (Double Top & Double Bottom)
- القمة المزدوجة (انعكاسي هبوطي): يتشكل بعد اتجاه صاعد، حيث يصل السعر إلى مستوى مقاومة مرتين ويفشل في اختراقه، مكونًا شكل حرف “M”. يشير إلى أن المشترين فقدوا الزخم.
- القاع المزدوج (انعكاسي صعودي): يتشكل بعد اتجاه هابط، حيث يرتد السعر من مستوى دعم مرتين، مكونًا شكل حرف “W”. يشير إلى أن البائعين فقدوا السيطرة.
ثانيًا: النماذج الاستمرارية (Continuation Patterns)
هي تشكيلات تشير إلى أن السوق يأخذ فترة راحة مؤقتة قبل استكمال اتجاهه الأصلي
1. نموذج المثلثات (Triangles)
- المثلث الصاعد (Ascending Triangle): يتكون من خط مقاومة أفقي وخط دعم صاعد. يشير إلى أن المشترين يزدادون قوة تدريجيًا. غالبًا ما ينتهي باختراق صعودي.
- المثلث الهابط (Descending Triangle): يتكون من خط دعم أفقي وخط مقاومة هابط. يشير إلى أن البائعين يسيطرون. غالبًا ما ينتهي بكسر هبوطي.
- المثلث المتماثل (Symmetrical Triangle): يتكون من خطي مقاومة ودعم مائلين يتقاربان. يشير إلى فترة من التردد، والكسر يمكن أن يكون في أي من الاتجاهين (غالبًا في اتجاه الترند الأصلي).
2. نموذج الأعلام والرايات (Flags & Pennants)
- هي نماذج استمرارية قصيرة المدى تظهر بعد حركة سعرية قوية وحادة (تسمى سارية العلم). “العلم” يكون على شكل قناة سعرية صغيرة مائلة عكس الاتجاه، بينما “الراية” تكون على شكل مثلث متماثل صغير.
- السيكولوجية: تمثل فترة جني أرباح وتجميع قبل انطلاق السعر مرة أخرى في نفس اتجاه الحركة القوية الأولى.
- كيفية التداول: الدخول يكون عند اختراق السعر لحدود العلم أو الراية في اتجاه الترند الأصلي.
الخلاصة: النماذج الفنية هي خريطة الطريق وليست كرة بلورية
إتقان النماذج الفنية الصعودية والهبوطية هو مهارة أساسية تفرق بين المتداول الهاوي والمحترف. تذكر دائمًا أن هذه النماذج تقدم احتمالات عالية، وليست يقينًا مطلقًا. يجب دائمًا دمجها مع أدوات تحليل أخرى، والأهم من ذلك، تطبيق إدارة صارمة للمخاطر في كل صفقة.
ابدأ اليوم بفتح الرسم البياني ومحاولة تحديد هذه النماذج. كلما تدربت أكثر، أصبحت رؤيتك للسوق أعمق وأكثر دقة.